利用最大回撤和夏普比率筛选基金
一、基金基础简介
这节课更适合投资小白。
基金更适合普通投资者投资，
- 投资资金门槛低，有10元就可以玩，
- 认知门槛低，只要基金历史业绩不错，基金经理靠谱，这只基金不太容易让你大幅亏损 不像股票，股票有可能退市。
总而言之，从投资理财角度，只要你学会了筛选基金，你就成功了一半，另一半是耐心还有对市场基本的观察和了解，当然，这是针对最普通的投资者。只要你能做到，基本就能赚钱
二、如何筛选基金
3个基本维度
3-5年的业绩- 基金经理的业绩 反向说明其背后的团队的经验和能力
- 风险指标（
最大回撤、夏普、波动）
三、实操
天天基金网，它是东方财富旗下的基金平台，也是最老牌的平台，国内最早的就是天天基金，我主要也是在这个平台，它和支付宝和微信的区别就是：它的数据比较全。各种涨跌以及特色的风控数据都有。
我建议的思路是，不要从各种排行榜走：
我们可以从热门主题走：
推荐大家“基金组合”的思路，比如说你可以挑选最基础的4个基金，其中包含
2只你看好的行业的基金，1只混合的基金，1只指数基金。比如说沪深300，上证50是市场中性收益的基金。
这里我们都选好了标的，这里我带大家挑选关于行业的基金。你可以自己做一些功课。
你判断下来，哪些行业未来长期发展都不错，建议是挑那些你看的懂的，“食品饮料”“医疗行业”“燃料电池”一类的，这里我选“燃料电池”“医疗**”
先看医疗行业，怎么挑选呢？最简单粗暴就是选近三年、近两年，近一年的长期收益 大部分都比其他基金好，那你就基本上可以选定了，或者用同样的标准选定3到4只股票，再用我们之后学习的风控数据加上对比方法来筛选，
这里我们从基金组合入手，所以就选上一支。
你可以通过关键词搜索“医疗”，会看到非常多的基金。
你可以看到通過关键词搜索基金，要比我们从分类下看到的多很多。
这里因为我都比较熟悉，所以直接选择“中欧医疗健康混合A”。
簡單看一下中欧医疗的情况，它的持仓都是医疗类的。
最近看一下走势图 先涨后跌。
在這裏可以看到阶段性的表现，基本上近3年是优秀：
是不是其他的医疗基金都是这样呢，不一定，虽然说今年的行情开始是以跌为主，但是不一定，你可以再看下别的股票。
通过这里可以看到已经跑赢市场基准了。
我們就選定這支,它是医疗行业的。
接著我們挑一家燃料电池的，可以看到近3年的排行：
你可以看到近3年的数据。然后简单看一下 近2年，近一年也是最高的。对吧。
接著再挑2只，
一个是混合型的：兴全合润混合(LOF)
另一个是指数型的，博时沪深300指数A
三、基金对比
接著看一下这4只基金风控的数据，以及如何利用基金比较的工具去更熟悉它们之间的特性。
下图是天天基金app端的数据，这里提供“波动率”“夏普比”“最大回撤”
這些数据在PC端是没有的。
它的波动率是35.67%
夏普比是1.64，大于1就说明 对应一份的风险会超过一份的收益。
最大回撤14.83
第二只股票，中欧医疗
它的波动率是33.27%
夏普比是1.42，大于1就说明 对应一份的风险会超过一份的收益。
最大回撤26.11
22.35 2.16 11.69
沪深300有很多很多基金。
沪深300有很多基金公司都有，它们都是跟踪这300家公司去走的。选哪个都差不太多，下面不同基金差距不大，有差距是因为每个股票的权重不同。
博时沪深300，它对应的近一年波动是22.04，夏普1.11，最大回撤14.8
| 汇丰晋信智造 | 中欧医疗健康 | 兴全合润混合 | 博时沪深300 | |
|---|---|---|---|---|
| 波动 | 35.67 | 33.27 |
22.35 | 22.04 |
| 夏普 | 1.64 | 1.42 | 2.16 | 1.11 |
| 最大回撤 | 14.83 | 26.11 | 11.69 | 14.8 |
| 近一年收益 | 92.5 | 60.26 | 68.88 | 31.95 |
所以从风险角度来看，前2个是比较大，因为波动大，回撤相对大，那么往下跌的概念就大，但是后2者的波动和最大回撤也没有那么大。第3只股票夏普比很厉害，远远高于其他股票，可以你仔细看它近1年的收益并没有高很多，这说明它一定很抗跌，从它的波动率和回撤可以看出来。我自己是非常喜欢这样的基金的，因为很稳定，不管市场好坏都表现的可以。
这样对比数据是比较累的，有没有简单的方式？
四、利用可视化的数据区挑选基金
回到网页，找到一个“加对比”的功能：
可以按照基金代码将其他基金加入进去：
然後就可以看到它們的業績比較：
你可以非常直观的看到近5年 3年 2年的数据
大概了解了数据，还可以看一下资产配置
你可以看到前10大持仓：
重點是这里，可视化的收益率走势对比图：
这里选择近1年的数据：
从最终的收益看 汇丰 排名第一：
這裏你也看出，從平稳的角度看，沪深300最稳定。
除了指数基金外，就是兴全合润更稳定，你可以看到它涨跌的幅度比较平稳。这就是它夏普率很高的原因。虽然收益没有其他高，但是它更抗跌
所以针对同类基金来说 建议你通过这种方式去比较 找到风险最小 收益不错的基金。